近日，國家稅務(wù)總局下發(fā)《國家稅務(wù)總局關(guān)于企業(yè)混合性投資業(yè)務(wù)企業(yè)所得稅處理問題的公告》（國家稅務(wù)總局公告2013年第41號），對就企業(yè)混合性投資業(yè)務(wù)企業(yè)所得稅處理問題進(jìn)行了明確，現(xiàn)根據(jù)《公告》條款內(nèi)容，簡要解析如下：
一、企業(yè)混合性投資業(yè)務(wù)，是指兼具權(quán)益和債權(quán)雙重特性的投資業(yè)務(wù)。同時符合下列條件的混合性投資業(yè)務(wù)，按本公告進(jìn)行企業(yè)所得稅處理：
（一）被投資企業(yè)接受投資后，需要按投資合同或協(xié)議約定的利率定期支付利息（或定期支付保底利息、固定利潤、固定股息，下同）;
（二）有明確的投資期限或特定的投資條件，并在投資期滿或者滿足特定投資條件后，被投資企業(yè)需要贖回投資或償還本金；
（三）投資企業(yè)對被投資企業(yè)凈資產(chǎn)不擁有所有權(quán)；
（四）投資企業(yè)不具有選舉權(quán)和被選舉權(quán)；
（五）投資企業(yè)不參與被投資企業(yè)日常生產(chǎn)經(jīng)營活動。
（解析：混合型投資是適應(yīng)金融經(jīng)濟(jì)業(yè)務(wù)發(fā)展需要而出現(xiàn)的一種新的融資方式，這種融資一般采取增資方式進(jìn)行，它一方面可以增加需要融資企業(yè)的資金，另一方面通過增資投資方可以獲得被投資企業(yè)的合法凈資產(chǎn)權(quán)益，在很大程度上控制投資方的資金風(fēng)險。但是，這種增資投資方式，投資方并不參與被投資企業(yè)的稅后利潤分配和共擔(dān)經(jīng)營風(fēng)險，其投資協(xié)議或合同中主要獲利方式是固定回報，實(shí)質(zhì)上還是獲取資金使用利息。比如，現(xiàn)實(shí)中的稅前分配利潤的投資、信托投資、混合型債券投資等。
那么，對于這種混合性投資如何判斷呢？《公告》第一條規(guī)定中提出了5項(xiàng)條件，同時具備5項(xiàng)條件的才是混合性投資。其中，第二項(xiàng)規(guī)定“有明確的投資期限或特定的投資條件，并在投資期滿或者滿足特定投資條件后，被投資企業(yè)需要贖回投資或償還本金”中，要求“被投資企業(yè)贖回投資或償還本金”而不是“被投資企業(yè)”之外的其他企業(yè)，需要符合第二項(xiàng)可能有點(diǎn)難度，因?yàn)槿绻顿Y方采取股權(quán)投資方式投資的，被投資企業(yè)因不能持有自己的股權(quán)，一般是不能夠直接收購自身股權(quán)的。在此，我們需要提醒被投資企業(yè)在簽訂合同時予以關(guān)注。
下一步，投資雙方急需關(guān)注的重點(diǎn)是：投資方收取的投資收益是否要納稅？被投資方支付的固定資金占用費(fèi)是否可以在企業(yè)所得稅前扣除？）
二、符合本公告第一條規(guī)定的混合性投資業(yè)務(wù)，按下列規(guī)定進(jìn)行企業(yè)所得稅處理：
（一）對于被投資企業(yè)支付的利息，投資企業(yè)應(yīng)于被投資企業(yè)應(yīng)付利息的日期，確認(rèn)收入的實(shí)現(xiàn)并計(jì)入當(dāng)期應(yīng)納稅所得額；被投資企業(yè)應(yīng)于應(yīng)付利息的日期，確認(rèn)利息支出，并按稅法和《國家稅務(wù)總局關(guān)于企業(yè)所得稅若干問題的公告》（國家稅務(wù)總局公告2011年第34號）第一條的規(guī)定，進(jìn)行稅前扣除。
（解析：投資企業(yè)收取的利息性質(zhì)的收入，由于不符合權(quán)益性投資收益而不屬于免稅收入，要按規(guī)定繳納企業(yè)所得稅，其收入確認(rèn)的時間按照利息收入確認(rèn)時間即合同約定被投資企業(yè)應(yīng)付利息的日期確認(rèn)。被投資企業(yè)支付的利息性質(zhì)的費(fèi)用，可以按照稅法規(guī)定在稅前扣除。但扣除時間不是按資金使用權(quán)責(zé)發(fā)生制原則分期扣除，而是在應(yīng)付利息的日期扣除，當(dāng)然還是要符合不超過金融企業(yè)同期同類貸款利率標(biāo)準(zhǔn)，34號公告第一條中對此有非常細(xì)致、明確的規(guī)定。
本規(guī)定僅僅是指企業(yè)所得稅的處理，對于投資方獲得的利息性質(zhì)的收入是否繳納營業(yè)稅并未規(guī)定。本人認(rèn)為，根據(jù)國稅發(fā)[1993]149號文件規(guī)定，不論金融機(jī)構(gòu)還是其他單位，只要是發(fā)生將資金貸與他人使用的行為，均應(yīng)視為貸款行為，應(yīng)按“金融保險業(yè)”稅目繳納營業(yè)稅。由此可見，對企業(yè)以貨幣資金投資入股，但不參與被投資方的利潤分配、不承擔(dān)經(jīng)營風(fēng)險，只收取固定利潤，應(yīng)該視為貸款，不論其在財務(wù)上如何處理，都應(yīng)該將收到的固定利潤按金融保險業(yè)征收營業(yè)稅。）
（二）對于被投資企業(yè)贖回的投資，投資雙方應(yīng)于贖回時將贖價與投資成本之間的差額確認(rèn)為債務(wù)重組損益，分別計(jì)入當(dāng)期應(yīng)納稅所得額。
（解析：按照會計(jì)上和稅務(wù)方面的規(guī)定，債務(wù)重組，是指在債務(wù)人發(fā)生財務(wù)困難的情況下，債權(quán)人按照其與債務(wù)人達(dá)成的書面協(xié)議或者法院裁定書，就其債務(wù)人的債務(wù)作出讓步的事項(xiàng)。根據(jù)上述重組概念，《公告》將投資方到期贖回的投資視為應(yīng)收債權(quán)，被投資方到期償還的投資款視為應(yīng)付款項(xiàng)。對于債務(wù)重組的企業(yè)所得稅一般處理，財稅[2009]59號規(guī)定，債務(wù)人應(yīng)當(dāng)按照支付的債務(wù)清償額低于債務(wù)計(jì)稅基礎(chǔ)的差額，確認(rèn)債務(wù)重組所得；債權(quán)人應(yīng)當(dāng)按照收到的債務(wù)清償額低于債權(quán)計(jì)稅基礎(chǔ)的差額，確認(rèn)債務(wù)重組損失。混合性投資贖回投資中，因債務(wù)人不是在發(fā)生財務(wù)困難的情況下的重組業(yè)務(wù)，嚴(yán)格意義上說不符合債務(wù)重組定義，但本《公共》將其視為按債務(wù)重組處理，即征納雙方也不需要糾纏其實(shí)質(zhì)上是否屬于債務(wù)重組了。）
三、本公告自2013年9月1日起執(zhí)行。此前發(fā)生的已進(jìn)行稅務(wù)處理的混合性投資業(yè)務(wù)，不再進(jìn)行納稅調(diào)整。 |
